Compound (COMP) — обзор децентрализованного проекта и токена

Compound является децентрализованным протоколом, с помощью которого пользователи получают доступ к инвестициям и криптовалютному кредитованию. Расчёт процентных ставок выполняется алгоритмически, исходя из спроса и предложения по токену на рынке, корректировка происходит с появлением каждого нового блока блокчейна Эфириум, т.е. – раз в 15 секунд.

Официальный сайт

Нативным токеном проекта является COMP, работающий в стандарте ERC-20. Основной задачей является управление протокола через предоставление держателям права голосования по обсуждаемым изменениям, а также реализация возможности предложить новую корректировку протокола для каждого пользователя. Распределение токена происходит между пользователями, взаимодействующими с платформой различными способами – в том числе, при предоставлении ликвидности или получении кредита.

В 2020 году токен добавлен в листинг Binance, позже попал в листинг других крупных криптовалютных бирж.

Курс COMP к доллару

На графике представлен курс COMP к доллару в реальном времени.

Основная информация

Наименование	Binance
Тикер	COMP
Тип токена	ERC20
Блокчейн	Ethereum
Текущая эмиссия на 13.09.23	6 856 086 COMP
Максимальная эмиссия	10 000 000 COMP
Курс на 13.09.23	40.92 $
Рыночная капитализация на 13.09.23	280 557 560 $
Официальный сайт	https://compound.finance/
Документация	https://compound.finance/docs
Твиттер	https://twitter.com/compoundfinance
Биржи	Binance, OKEx, Coinbase Pro, BW

Суть проекта

Compound это DeFi-проект, основной миссией которого является устранение посредников – банков, и удешевление финансовых операций, в том числе – получения кредитов. Таким образом, даже те люди, которые не имеют доступа к банковскому кредитованию смогут использовать банковские услуги.

Протокол поддерживает работу с рядом наиболее востребованных криптовалют, публикуя таблицу с объёмом ликвидности кредитного пула, а также ставками по депонированию и кредитованию.

Пользователи, предоставляющие ликвидность получают доход за счёт предоставления этих средств в кредит другим пользователям, однако отличием от банка является отсутствие управляющей организации – прямое управление проектом лежит на smart-контракте, а значит никто не может присвоить себе средства проекта. Взаимодействие пользователя с проектом осуществляется через подключение децентрализованного кошелька.

По правилам проекта, процентные ставки плавающие и корректируются непрерывно, а также 10% от дохода с кредита направляется создателям проекта. Забрать свои средства из пула можно в любой момент. Также, если пользователь предоставляет средства, как ликвидность, он может воспользоваться ими для обеспечения залога своего займа в другой криптовалюте, LTV проекта составляет 100%.

Особенности нативного токена

COMD работает в блокчейне Эфириум, а основной его задачей является реализация прав держателей на управление проектом. Каждый держатель может участвовать в голосовании по изменениям, предлагать свои варианты развития протокола.

Руководство Compound максимально стремится к распределению токена среди пользователей, считая важным стимулировать их вовлечение в прямое управление проектом.

Наиболее частыми темами предложений по изменениям являются:

• Листинг новых активов.
• Удаление действующих активов.
• Корректировка алгоритма расчёта процентной ставки.
• Предложение новых методологий для управления проектом.

Каждый день распределяется до 3 тысяч токенов, пропорционально спросу и предложению.

Далее, половина токенов направляется в адрес поставщиков ликвидности, вывести средства можно по накоплению 0,001 COMP. Общая эмиссия равна 10 миллионам единиц, из которых под распределение было зарезервировано 42,3%.

Важным элементом проекта является такой инструмент, как Compound Governance Explorer, через который можно проверить распределение и открытость голосования.

Достоинства и недостатки

Главными преимуществами проекта являются:

• Начисление управляющего токена в качестве пассивного дохода при взаимодействии с платформой.
• Протокол стал основой для множества других проектов – Argent, Dgarma и другие.
• Отсутствуют ограничения для стран по использованию протокола.
• Имеет сильную поддержку среди крупных криптовалютных инвесторов.
• Имеет подробную техническую документацию, достаточно лоялен для подключения к другим DeFi-приложениям.

Недостатками проекта являются:

• Возможность пользоваться исключительно блокчейном Эфириум.
• Любой smart-контракт может иметь скрытые уязвимости.

Заключение

Compound очень успешно стартовал, когда его нативный токен серьёзно подорожал после запуска, получив серьёзную поддержку криптовалютного сообщества. Многие держатели токена используют его для рыночных спекуляций. Однако, платформа активно развивается и это не отменяет использования токена по прямому назначению.

Несмотря на последовавший спад цены, токен вновь перешёл в фазу роста, насколько длительной она будет сложно сказать, но учитывая вхождение проекта в консорциум Defi-проектов от биржи Huobi, его поддержка достаточно серьёзна, а значит платформа будет продолжать активно работать в своей нише.